Versements :

Vous personne physique ou moral, effectue des versements (uniques ou réguliers) sur le contrat. Le capital versé est ensuite investi dans différents supports financiers selon vos préférences (fonds en euro, unité de compte, etc…).

Capitalisation :

Les sommes investies fructifient au fil du temps grâce aux intérêts générés par les placements. Les gains sont capitalisés, c’est-à-dire qu’ils s’ajoutent au capital initial et produisent à leur tour des intérêts.

Rachat :

Le souscripteur peut effectuer des rachats partiels ou totaux à tout moment. Contrairement à l’assurance-vie, il n’y a pas de notion de bénéficiaire en cas de décès, ce qui signifie que le capital revient à la succession du souscripteur.

Fiscalité :

Imposition des gains : Les gains réalisés dans le cadre d’un contrat de capitalisation sont soumis à l’impôt sur le revenu et aux prélèvements sociaux.

Prélèvement libératoire : Il est possible d’opter pour un prélèvement libératoire forfaitaire sur les gains, ce qui peut être intéressant pour les contribuables soumis à un taux marginal d’imposition élevé.

Transmission : Contrairement à l’assurance vie, il n’y pas d’avantage fiscal au moment de la transmission. A votre décès, le capital est transmis à vos héritiers et soumis aux droits de succession. Cependant, l’héritier peut décider de conserver le contrat en l’état sans avoir à le clôturer.

Avantages :

Flexibilité : Le contrat de capitalisation offre une grande flexibilité en termes de versements et de rachats. Le souscripteur peut adapter ses versements en fonction de sa situation financière et effectuer des rachats à tout moment.

Diversification : Le contrat permet d’investir dans une large gamme de supports financiers, offrant ainsi des possibilités de diversification du portefeuille.

Capitalisation des gains : Les gains sont capitalisés, ce qui permet une croissance exponentielle du capital investi sur le long terme.

Inconvénients :

Fiscalité moins avantageuse que l’assurance-vie : La fiscalité des contrats de capitalisation est généralement moins avantageuse que celle des contrats d’assurance-vie, notamment en termes de transmission du capital.

Frais : Comme pour les contrats d’assurance-vie, des frais de gestion et d’entrée peuvent s’appliquer, ce qui peut réduire la rentabilité du contrat.

Utilisation :

Les contrats de capitalisation sont souvent utilisés par les investisseurs souhaitant diversifier leur épargne et bénéficier d’une certaine flexibilité. Ils peuvent également être utilisés dans le cadre de la transmission du patrimoine, bien que leur fiscalité soit moins avantageuse que celle de l’assurance-vie.

En résumé, un contrat de capitalisation est un produit d’épargne et d’investissement flexible et diversifié, mais avec une fiscalité moins avantageuse que l’assurance-vie en termes de transmission du capital.